Carteras automatizadas en España 2025: Indexa, Finizens, Openbank y MyInvestor comparados

Una cartera automatizada o roboadvisor es un servicio que, mediante un cuestionario inicial sobre tu perfil de riesgo y horizonte temporal, construye y mantiene una cartera de fondos indexados diversificada por ti. Cada cierto tiempo rebalancea la cartera (vende lo que ha subido demasiado y compra lo que ha bajado) para mantener la asignación de activos objetivo. Todo esto ocurre automáticamente, sin que tengas que tomar ninguna decisión.

La gran ventaja es la eliminación del error humano. Los estudios de comportamiento inversor demuestran que la brecha entre la rentabilidad del fondo y la rentabilidad real del inversor promedio es de 1,5-2 puntos porcentuales anuales, causada por comprar en máximos y vender en mínimos. Las carteras automatizadas eliminan esta trampa psicológica.

Indexa Capital es el roboadvisor con más patrimonio gestionado en España, con más de 2.000 millones de euros bajo gestión. Su propuesta es una cartera de 10-12 fondos indexados de Vanguard, Amundi y Dimensional, con una comisión total de gestión de entre el 0,43% y el 0,67% anual (incluyendo la comisión del roboadvisor y la de los fondos). A mayor patrimonio, menor comisión.

Mínimo de entrada: 3.000 euros para carteras de fondos. Para planes de pensiones indexados, el mínimo es de 50 euros. Su rentabilidad histórica ha superado consistentemente a la media de los fondos de gestión activa españoles, lo que la convierte en la opción de referencia para la mayoría de los inversores pasivos en España.

Finizens destaca por su accesibilidad: puedes empezar a invertir desde 1 euro y las aportaciones periódicas se pueden configurar desde 50 euros al mes. Su cartera está compuesta por ETFs de iShares (BlackRock) y la comisión total oscila entre el 0,55% y el 0,80% anual. También ofrece un plan de pensiones indexado, una de las opciones más baratas del mercado para el ahorro para la jubilación.

Una característica diferencial es el "plan de inversión inteligente": el sistema optimiza automáticamente las aportaciones para mantener el perfil de riesgo sin necesidad de venta de participaciones, lo que minimiza el impacto fiscal. Ideal para quien quiere empezar con poco dinero sin complicaciones.

MyInvestor no es estrictamente un roboadvisor, sino una plataforma de inversión que da acceso directo a fondos indexados de Vanguard, Amundi, iShares y otros proveedores sin comisión de custodia a partir de 10.000 euros. Para quien tiene conocimientos básicos y prefiere gestionar su propia cartera, ofrece la mayor flexibilidad y, potencialmente, los menores costes totales.

La cartera automatizada de MyInvestor ("MyInvestor Cartera") cobra entre el 0,35% y el 0,60% anual y es gestionada por el equipo de gestión del banco. Para quienes prefieren construir su propia cartera de fondos Vanguard, los costes pueden bajar hasta el 0,12-0,18% anual. Es la opción más económica si estás dispuesto a hacer el rebalanceo manual una vez al año.